套期保值者持有的现货价格的变化与国债期货的收益率变化并不完全相关。（　　）

在正向市场中进行卖出套期保值，只要基差走强，无论期货价格和现货价格上涨或下跌，均会使保值者出现（　）。 卖出套期保值是指交易者先在期货市场卖出期货，当现货价格下跌时以现货市场的盈利来弥补期货市场的损失，从而达到保值目的的一种套期保值方式。（） 卖出套期保值是指交易者先在期货市场卖出期货，当现货价格下跌时以期货市场的盈利来弥补现货市场的损失，从而达到保值目的的一种套期保值方式（） 套期保值交易是以赚取价差收益为目的；而期货投机交易是利用期货市场规避现货价格波动的风险。（ ） 对于国债期货而言，影响基差的因素包括（ ）。①国债期货价格②国债期货价格乘上转换因子③国债现货价格④国债现货价格乘上转换因子 期货投机交易是以赚取价差收益为目的，而套期保值交易目的是利用期货市场规避现货价格波动的风险。 对于利率期货而言，影响基差的因素包括（　　）。Ⅰ．国债期货价格Ⅱ．国债期货价格乘上转换因子Ⅲ．国债现货价格Ⅳ．国债现货价格乘上转换因子 对于利率期货而言，影响基差的因素包括（　　）。Ⅰ 国债期货价格Ⅱ 国债期货价格乘以转换因子Ⅲ 国债现货价格Ⅳ 国债现货价格乘以转换因子 国债基差=国债现货价格+国债期货价格x转换因子。（ ） 国债基差=国债现货价格+国债期货价格x转换因子（） 期货价格和现货价格具有同向性和趋合性是套期保值能够实现的主要原因。 现货价格与期货价格的变动不一致，而使得套期保值效果产生的风险是（） 国债基差是指国债现货价格和可交割国债对应期货价格之差，用公式表7N如下： 国债基差=国债现货价格-国债期货价格÷转换因子() 与卖出期货合约对冲现货价格下跌风险相比，利用买进看跌期权进行套期保值具有（　）特征。 空头套期保值是指交易者先在期货市场卖出期货，当现货价格下跌时以现货市场的盈利来弥补期货市场的损失，从而达到保值目的的一种套期保值方式。 某套期保值企业对其生产的豆油进行卖出套期保值操作，且卖出期货合约的数量与现货被套期保值的数值相同。在整个套期保值期间，期货价格上涨400元/吨，现货价格上涨500元/吨，则该企业可以视为有效的实现了套期保值。 在期货市场中买入套期保值，只要（），无论期货价格和现货价格上涨或下跌，均可使保值者出现净亏损。 对于利率期货而言，影响基差的因素包括（）。<br/>Ⅰ．国债期货价格<br/>Ⅱ．国债期货价格乘上转换因子<br/>Ⅲ．国债现货价格<br/>Ⅳ．国债现货价格乘上转换因子 某套期保企业对其生产的产品都进行卖出套期保值操作，且卖出期货合约的数量与现货被套期保值的数量相同。在整个套期保值期间，期货价格上涨400元/吨，现货价格上涨500元/吨，这意味着该套期保值者期货市场亏损400元/吨，现货市场盈利500元/吨。套期保值有效性为（）。 在期货市场中买入套期保值，只要基差走强，无论期货价格和现货价格上涨或下跌，均可使保值者出现（ ）。